Yüksek talep nedeniyle planlanandan yüzde 20 daha fazla pay satışı yapılan işlemle yabancı yatırımcılar, hisselerin yüzde 85’ten fazlasını satın aldı. İşlem sonrası Logo Yazılım’ın halka açıklık oranı yüzde 22,5’ten yüzde 58,5’e yükseldi. Mediterra Capital, Logo Yazılım’da yüzde 5 hissesini koruyarak şirketin çeşitli büyüme alternatiflerini desteklemeye devam edeceğini açıkladı.
Mediterra Capital tarafından yönetilen fonlar, 2013 yılında Logo Yazılım hissedarı olduktan sonra 7 şirket satın alması ve birleşmesi yaptı, 2 adet ortak girişim kurdu.
Netsis ile başlayan Logo Yazılım’ın satın alma süreci, Logo Yazılım’ın mevcut ürünlerini tamamlayıcı nitelikte ürünleri bulunan beş yerel şirketin daha satın alınmasıyla devam etti. Ayrıca Türk KOBİ firmalarına katma değerli hizmetler sunabilmek için FIGO adında ortak girişimi olan bir ticaret bilgi platformu kurdu.
2016 yılında Logo Yazılım, Romanya’daki ERP marketinin lider oyuncusu TotalSoft şirketinin hisselerinin tamamını satın alarak ilk sınır ötesi işlemini gerçekleştirdi. Bunun yanı sıra bölgesel lider olma stratejisinin bir parçası olarak Hindistan’da da bir ortak girişim kurdu.
Bu dönemde, Logo Yazılım hükümetin e-dönüşüm stratejisine uyum sağlayarak, e-devlet hizmetlerinin önde gelen sağlayıcılarından biri haline geldi. Şirket ayrıca araştırma ve geliştirmeye yatırım yapmaya devam ederek katma değerli bulut, SaaS ve PaaS gibi yeni teknolojik ürünler üretiyor.
Son 5 Yılda Satışlar Yüzde 43 Büyüdü
Mediterra Capital’in hissedarlığı döneminde, Logo Yazılım Türkiye’nin lider aracı kurumlarıyla işbirliği içerisinde roadshow’lara katılarak yabancı yatırımcılara Türkiye ve Logo Yazılım’ın sunduğu cazip yatırım fırsatlarını anlatarak yatırımcı tabanını sürekli genişletmeyi başardı. Son 5 yılda, Logo Yazılım’ın satışları yıllık yüzde 43 büyürken, tekrar eden gelirlerin toplam gelir içerisindeki payı yüzde 4’ten yüzde 48’e yükseldi. Şirketin hisse başına getirisi de yıllık yüzde 57 büyüdü.
Mediterra Capital ortağı Orhan Ayanlar, işlemle ilgili şunları söyledi:
“Bu işlem doğru yönetilen ve doğru anlatılan Türk şirketlerine yabancı yatırımcı iştahının en net göstergesi oldu. Logo Yazılım’ın ulaştığı başarıyı gözlemlemekten gurur duyuyoruz ve Logo Yazılım’ın kurucu ortağı Tuğrul Tekbulut ile birlikte şirketi daha büyük başarılara taşımayı ve önümüzdeki yıllarda bölgesel varlığımızı arttırmayı hedefliyoruz. Ayrıca, nitelikli yatırımcılara arz yolu ile gerçekleştirilen bu başarılı satış işleminin Türkiye’de yatırım yapmak isteyen girişim sermayesi şirketlerine cesaret vereceğini ve yatırımların artarak devam edeceğini umuyoruz. Biz, Mediterra Capital olarak önümüzdeki 4 yılda 10 şirkete 250 milyon Avro yatırım yapmayı planlıyoruz.”
İşlemde Citigroup uluslararası koordinatör ve ortak konsorsiyum lideri Ak Yatırım ise yerel koordinatör ve ortak konsorsiyum lideri olarak hareket etti. Proskauer Rose LLP, Kolcuoğlu Demirkan Koçaklı Hukuk Bürosu ve Baker & McKenzie / Esin Avukatlık Ortaklığı işlemle ilgili taraflara hukuksal destek sağladı.
